Когда и кому нужна финансовая модель?

Наиболее часто смоделировать деятельность предприятия или компании в расчетах на год, три года или больший период времени необходимо в следующих случаях:

• Бизнес-план для представления инвестору.
• Бизнес-план для кредитования в банке
• Планирование деятельности компании на будущее

Финансовая модель - важнейшая часть современных экономических обоснований.

 

Какие особенности необходимо учитывать при ее построении?

Каждый случай имеет свои отличия, но всегда при создании финансовой модели требуется помнить следующее:

1. Прогноз составляется не менее, чем на период окупаемости проекта.
2. Все принятые для расчетов допущения в модели выносятся на отдельный лист в Excel.
3. В финансовой модели должны присутствовать три основные формы отчетности: прогнозный отчет о прибылях и убытках, прогнозный баланс и прогнозный отчет о движении денежных средств.
4. Важно понимать и хорошо разбираться в ценообразовании моделируемого бизнеса предприятия. Только тогда создаваемая модель будет максимально корректной.
5. Обоснование доходной части проекта (выручки) важно основывать на хороших маркетинговых исследованиях. Допускаются предварительные договора с будущими покупателями продукции или подкрепление объема планируемых доходов гарантийными письмами.
6. Затратная часть проекта потребует не меньшего обоснования. Письма, договора, исследования размещаем в Приложениях к проекту.
7. Разумная группировка основных источников выручки, текущих и капитальных затрат позволит создать простую и логичную финансовую модель предприятия для изучения основных зависимостей проекта.
8. Периодичность поставок товара, его оборачиваемость, возможные разницы и отсрочки при получении денег могут значительно повлиять на расчеты бизнес-модели. Особенно корректно следует рассчитать налоги и продумать возможности их оптимизации.
9. Расчеты движения денежных средств показывают операционный денежный поток (проплачено поставщикам и поступило от покупателей), инвестиционный (покупаем или продаем активы), финансовый (увеличиваем уставной капитал, выплачиваем дивиденды).

 

Что позволяет рассчитать и для чего нужна финансовая модель предприятия?

Во-первых, созданная модель позволяет провести сценарный анализ развития планируемого бизнеса. Просчитываются, как минимум, основной или базовый сценарий, пессимистичный и оптимистичный сценарии проекта.

Во-вторых, ни для кого не секрет, что большинству инвестиционных проектов присущи риски. При расширении существующего бизнеса или работе по известному прототипу бизнеса они значительно меньше, чем для венчурных проектов. Созданная математическая модель позволяет детально рассмотреть влияние каждого фактора на развитие проекта, изучить чувствительность проекта к различным факторам, оценить риски количественно и продумать мероприятия для их снижения.